國家能源集團(tuán)旗下上市公司龍源電力1月17日發(fā)布公告，1月15日，龍源電力和平莊能源同步召開了吸收合并交易的第一次董事會，審議了方案預(yù)案，標(biāo)志著龍源電力回歸A股之旅正式開啟。

實現(xiàn)A+H兩地上市 打通內(nèi)部整合渠道

根據(jù)本次交易方案，龍源電力擬通過本次吸收合并平莊能源，同時收購國家能源集團(tuán)新能源資產(chǎn)，進(jìn)一步促進(jìn)內(nèi)部資源配置集約化與業(yè)務(wù)發(fā)展協(xié)同化。

本次交易完成后，龍源電力作為存續(xù)公司將實現(xiàn)A+H兩地上市，可以同時在H股市場和A股市場開展資本運(yùn)作，打通境內(nèi)外融資渠道。

此外，龍源電力是國家能源集團(tuán)新能源板塊的上市平臺，本次吸收合并的同時，增加了資產(chǎn)出售及現(xiàn)金購買國家能源集團(tuán)優(yōu)質(zhì)新能源資產(chǎn)的交易，能夠保護(hù)現(xiàn)有香港市場投資者及股東的利益，同時也有利于減少龍源電力與國家能源集團(tuán)之間新能源業(yè)務(wù)的同業(yè)競爭，有利于提高上市公司獨(dú)立性，為龍源電力未來整合集團(tuán)內(nèi)部資源打開了通道。

另外，按照本次交易方案，平莊能源的所有換股股東可選擇將所持有的平莊能源股份換為龍源電力A股股份，成為龍源電力的股東。龍源電力是中國最早開發(fā)風(fēng)電的專業(yè)化公司，目前已發(fā)展成為一家以新能源為主的大型綜合性發(fā)電集團(tuán)，回歸A股將會給參與換股的平莊能源中小股東帶來更優(yōu)且更長遠(yuǎn)的回報。

1股平莊能源可換得0.3371股龍源電力A股新增股票

本次交易由換股吸收合并與資產(chǎn)出售及現(xiàn)金購買三部分組成。

第一部分為龍源電力通過向平莊能源全體換股股東以發(fā)行A股股票換股吸收合并平莊能源，具體為1股平莊能源換得0.3371股龍源電力A股新增股票。

本次合并完成后，平莊能源將終止上市，并最終注銷法人資格。龍源電力的原內(nèi)資股及為本次吸收合并發(fā)行的A股股份將申請在深交所主板上市流通。

第二部分為平莊能源將其全部或部分的資產(chǎn)或負(fù)債以各方約定的價格轉(zhuǎn)讓給交易對方內(nèi)蒙古電力或其子公司，吸收合并后的龍源電力仍然為新能源業(yè)務(wù)的龍頭公司。

第三部分為龍源電力將向國家能源集團(tuán)其他下屬子公司東北電力、陜西電力、廣西電力、云南電力、甘肅電力、華北電力現(xiàn)金購買其下屬9家優(yōu)質(zhì)新能源資產(chǎn)公司。

交易的三部分為一攬子方案，互為前提條件。

據(jù)了解，本次交易龍源電力擬購買的各項資產(chǎn)具備較好的盈利能力。2020年1-9月，龍源電力擬購買資產(chǎn)整體未經(jīng)審計的營業(yè)收入為17.31億元，歸母凈利潤5.59億元，ROE年化達(dá)到16.8%，總裝機(jī)容量204.2萬千瓦。本次交易的資產(chǎn)注入有助于解決龍源電力與國家能源集團(tuán)的同業(yè)競爭問題，有助于提升龍源電力整體盈利能力及核心競爭力。